| Сценарий | %/год | 5 лет | 10 лет | 15 лет | Пассив/мес (4%) |
|---|
| Цель | Лет | Пассив 4% | Годовой |
|---|
portfolio sync.Норма сбережений важнее доходности. Удвоение откладываемых сумм через рост дохода даёт больше эффекта, чем оптимизация портфеля.
Подушка безопасности обязательна до инвестиций. 200–250 тысяч на накопительном счёте под 12–16% — это база.
ИИС-3 — приоритет до 500К капитала. Налоговый вычет до 88 000 ₽ в год при белой зарплате.
Защитная асимметрия. Портфель работает в трёх сценариях: снижение ставки (длинные ОФЗ), пауза/рост ставки (флоатер), геополитический шок (золото). Защитные активы не менее 25% всегда.
Действовать по триггерам, не по эмоциям. Раз в месяц 15 минут на покупки, раз в квартал проверка триггеров, раз в полгода ребалансировка.
| Класс активов | Доля | Назначение |
|---|---|---|
| Длинные ОФЗ фикс. купон | 22% | Снижение ставки → рост тела |
| Флоатер 29024 | 8% | Страховка от роста ставки |
| Среднесрочные облигации | 8% | Стабильный купон |
| Дивидендные акции РФ | 28% | Дивиденды + рост капитала |
| Акции роста РФ | 9% | Переоценка при смягчении ДКП |
| Золото (БПИФ) | 10% | Хедж от рубля и геополитики |
| Юаневые облигации | 7% | Валютная диверсификация |
| Замещающие облигации | 3% | Долларовая экспозиция |
| Резерв (LQDT/TMON) | 5% | Операционная ликвидность |
Стартовый (80–200К): 35% ОФЗ 26245, 10% ОФЗ 26238, 10% флоатер 29024, 25% SBER, 10% LKOH, 10% TGLD.
Промежуточный (200–500К): добавляются TATNP, YDEX, юаневые облигации, LQDT.
Зрелый (500К–1М): корпоративные облигации AAA, замещающие, второй эшелон акций (TRNFP, MOEX, T-Технологии).
Взрослый (1М+): расширение блока акций роста (OZON, HEAD), деэскалационная позиция NVTK.
Снижение до 13% → длинные ОФЗ до 28%, флоатер до 5%. Рост ставки → длинные до 12%, защитные до 30%.
USD/RUB выше 85 → золото +3 п.п. Выше 95 → стресс-режим. Ниже 70 → фокус на внутренний спрос.
Brent ниже $75 → нефтянку -25%. Выше $100 → держим экспортёров.
Реальное перемирие → TGLD до 5%, SBER до 18%, NVTK до 10%. Новые санкции → защитные до 25%.
Просадка 20% → удваиваем взнос, не продаём. Позиция +50% → продаём 30–50%.
До 500К — всё на ИИС-3. Вычет возвращает до 88 000 ₽ в год.
500К–1М — открывается обычный: 75% ИИС / 25% обычный.
1М+ — 80/20. ИИС — долгосрочное ядро, обычный — тактические позиции.
Срок ИИС-3 для счетов 2024–2026: 5 лет. Досрочное закрытие — возврат всех вычетов с пенями.
При норме сбережений 36 тыс/мес и доходности 15% за 10 лет — около 9 млн ₽. Если поднять доход до 180 тыс/мес — за те же 10 лет — 16 млн ₽. Рост дохода на 50% даёт удвоение капитала.
Распределение времени: 70% на рост дохода, 20% на дисциплину расходов, 10% на анализ.
Геополитический. Санкции, заморозка. Закрывается защитными активами 25%+ всегда.
Процентный. Рост ставки бьёт по длинным ОФЗ. Ограничение длинных 22%, флоатер 8%.
Валютный. Ослабление рубля. Экспортёры + золото + юань.
Психологический. Продать в просадку — самый недооценённый риск. Снимается автоматизацией.
Месяц 1: бюджет, подушка до 200К, подтверждение ИИС-3, 3-НДФЛ за 2025.
Месяц 2: поток на ИИС-3, стартовое ядро по этапу, автоплатёж 15–18К/мес.
Месяц 3: первая премия 50К целиком на ИИС-3.
Регулярно: квартал — премия на ИИС. Декабрь — проверка вычета. Февраль — 3-НДФЛ. Раз в полгода — ребалансировка.
portfolio sync на Mac — нажми «Загрузить из облака».